1月最后一个交易日，“宁王” 宁德时代（300750）的走势给了市场一剂强心针，盘中一度涨超5%，截至收盘，报592.6元/股，涨幅3.06%。
消息面上，宁德时代昨晚披露业绩预告，这一业绩被市场认为远超预期。在新能源热潮之下，行业概念股同样普遍业绩爆表，最高预计去年业绩增幅近80倍。
业绩预增近200% 宁王市值一日暴涨400亿
1月27日晚间，宁德时代发布业绩预告，预计2021年实现归母净利润140亿元至165亿元，同比增长150.75%至195.52%。
业内多认为，顶着上游材料价格大幅上涨的压力，“宁王”这份业绩大幅超预期。
这也是宁德时代自成立以来历史最好业绩，若仅以140亿的预告下限计算，这一数字也超过了该公司前三年（2018年-2020年）的利润总额。
回顾宁德时代以往业绩，其2014年业绩规模在5000万元左右，2015年就爆发式增长至9.31亿，2016年再度跳跃式增至近30亿元。如今更是较2014年增长了258倍。
宁德时代称2021年业绩与上年同期相比上升的主要原因在于，去年新能源汽车及储能市场渗透率提升，带动电池销售增长；公司市场开拓取得进展，新建产能释放，产销量相应提升; 公司加强费用管控，费用占收入的比例降低。
作为全球动力电池龙头企业，宁德时代动力电池装机量常年排名全球第一。
据动力电池创新联盟数据，2021年全年宁德国内动力电池装机量80.51GWh，市占率52.1%，其中12月份装机量14.58GWh，市占率55.6%，国内龙头地位稳固。
全球来看，据SNE Research数据，2021年1-11月，宁德时代仍保持了电动汽车电池市场的主导地位，出货量79.9GWh，同比增长180%，以31.8%的市占率稳居第一，同比提升7.7pcts。
受业绩刺激，宁德时代股价也一度重回600元关口，1月28日盘中股价一度冲至604元/股，总市值近1.4万亿元。截至收盘，报592.6元/股，涨幅3.06%，全日成交超140亿元。
“宁王”最大的对手刚刚放话：将成为世界第一
就在宁德时代披露业绩当天，被市场看作是其最大对手的韩国电池制造商LG新能源正式登陆韩交所。
上市首日，LG新能源一度暴涨99%，市值最高一度接近7500亿元（人民币），一举成为韩国第二大上市公司，仅次于三星电子。
据了解，该公司发行价为30万韩元（约合1600元）/股，募资12.75万亿韩元（近670亿元），创下韩国史上最大IPO纪录。也是近一年来全球第二大规模IPO，仅次于此前Rivian的IPO。
公开资料显示，LG新能源脱胎于韩国财团LG集团，化学能源业务一直是该集团的重点业务，LG化学自1995年就开发锂离子电池，一直到1999年LG化学才实现锂电池量产。经过多年发展，2020年12月1日，LG化学将其电池业务拆分，成立LG新能源。此次公开发行后，LG化学仍将持有LG新能源81.8%的股份。
目前，LG新能源业务覆盖欧洲所有主流车企。尤其是在2020年开始，其成功打入特斯拉供应链，拿下了上海超级工厂的Model 3和Model Y的巨额订单。
财报显示，截至2021年第三季度，LG新能源实现收入13.4万亿韩元（约合710.34亿元），同比增长63.3%。
但此前该公司处于亏损状态。LG新能源2019年、2020年的净利润分别为-0.43万亿、-0.45万亿韩元，2年累计亏损约合人民币近46亿元。
不过，2021年前三季度，LG新能源的毛利率均为正，或将有望实现年度盈利。该公司2021年前三季度净利润为0.86万亿韩元，约合人民币45亿元。
从装机量来看，据SNE Research数据，2021年1-11月，LG新能源装机量为51.5GWh，并占据全球20.5%的市场分额，仅次于宁德时代。
不过，今年1月初，LG新能源CEO权英寿在接受媒体采访时放言，“我们手中积压了大量订单，预计将在全球市场份额超过宁德时代，成为全球第一。”
光大证券最新研报指出，“宁德时代比第二名的LG新能源高出11个百分点，锂电龙头保持高速成长，海外市场与储能具备超预期空间。宁德境外收入在营业收入中的占比由2018年的3.5%提升至2021年1-9月的21%到了142亿元，磷酸铁锂占比不断提升的趋势也是宁德包括产业链进军海外的机会。”
万亿新能源赛道 最牛个股业绩预增近80倍
作为2021年最热门的行业之一，受益于新能源汽车产销量爆发式增长，去年新能源赛道股业绩普遍维持高增长。
截至1月28日，沪深两市已有近1700多家公司预告年度业绩。2021年，新能源赛道在业绩端无愧最强赛道之名，新能源上游化工、有色金属等板块持续高景气度，业绩翻倍股频出，下游新能源汽车更是一骑绝尘。
据中汽协公布的数据，2021年，国内新能源汽车市场迎来大爆发，产销分别完成354.5万辆和352.1万辆，同比均增长1.6倍，市场占有率达到13.4%，高于上年8个百分点。
新能源汽车上市公司业绩超出市场预期，带动整条供应链企业炙手可热。比如，2021年六氟磷酸锂供不应求，量价齐升，受此带动，六氟磷酸锂龙头多氟多预计2021年实现归母净利润12.3亿元到13.3亿元，大超市场预期。
新能源上游的资源企业同样喜讯不断。“锂电双雄”赣锋锂业、天齐锂业此前业绩预告亦接连超预期。
其中，赣锋锂业预计2021年全年净利可达48亿元至55亿元，同比最高增逾4倍，且该公司四季度盈利预计在23.27亿至30.27亿元之间，单季度净利即与前三季相当。天齐锂业则较前一年度大幅扭亏，由2020年亏损18亿元，至2021年预计实现净利润18亿元至24亿元。
锂电铜箔制造商诺德股份去年业绩更暴增近80倍。诺德股份预计2021年净利润约3.9亿元到4.2亿元，同比增长7142%到7699%。公司表示，2021年积极把握新能源行业市场发展机遇，加大铜箔市场的开拓力度，盈利能力持续增加，同时下游企业新能源动力电池订单需求同比大幅增加，锂电铜箔需求量随之大幅增加。
此外，盐湖股份、恩捷股份、天赐材料、璞泰来、藏格矿业、贝特瑞、石大胜华、当升科技等多家新能源产业链公司预计2021年净利润超10亿元。其中不少预计2021年净利润同比增速超过300%。
新能源赛道好消息不断
整体来看，过去一年，受益于材料价格上涨，以及新能源汽车市场爆发性增长，化工、有色金属等产业链上游资源板块四季度延续了去年三季报时的高景气度。
方正证券指出，新能源车动力电池产业链全球共鸣。国内补贴持续弱化，消费崛起，欧盟碳排放趋严，美国补贴加码，全球新能源车销量有望保持高增长。我国锂电池产业链中优质公司立足国内，加速供应全球产业链。
“从动力电池类型来看，高镍三元与铁锂电池共振，新型电池有望提速。从供需格局看，行业内优质公司订单饱满，供应偏紧，上游资源供给短期错配，将迎来改善，中游电池制造业绩将得到改善。”上述机构进一步指出。
与此同时，国内新能源汽车行业利好政策不断。《促进绿色消费实施方案》、《关于进一步提升电动汽车充电基础设施服务保障能力的实施意见》、《“十四五”节能减排综合工作方案》等推动新能源汽车发展的配套政策相继出台。
国投瑞银基金经理施成认为，锂这一细分仍是新能源投资的黄金赛道。未来几年，新能源汽车行业要取得超过20%的增长，中国资源的增速就要高于行业增速，锂的增速也将在新能源赛道中领先。华创证券指出，新能源汽车是道路交通领域实现碳中和的必经之路，建议关注各细分领域具备全球竞争力的稳健龙头，以及深耕动力及储能电池的二线锂电企业等。
